作者：蘭州大學(xué)管理學(xué)院 董希淼

民營和小微企業(yè)融資難是全社會高度關(guān)注的話題,。2018年11月,，習(xí)近平總書記在民營企業(yè)座談會上強(qiáng)調(diào),，要優(yōu)先解決民營企業(yè)特別是中小企業(yè)融資難甚至融不到資問題，同時逐步降低融資成本,。一年后,，2019年12月，中共中央,、國務(wù)院印發(fā)《關(guān)于營造更好發(fā)展環(huán)境支持民營企業(yè)改革發(fā)展的意見》,，從優(yōu)化銀行服務(wù)體系、完善直接融資制度,、健全增信體系等方面對破解民營和小微企業(yè)融資難題進(jìn)行部署,。

針對民營和小微企業(yè)融資難、融資貴,、融資慢現(xiàn)象,，相關(guān)部門和金融機(jī)構(gòu)采取了一系列有效措施，取得了明顯成效,。但當(dāng)前的工作較多針對民營和小微企業(yè)融資“最后一公里”問題,，如續(xù)貸問題。而更為迫切的是“最先一公里”問題,，應(yīng)抓緊采取切實(shí)措施進(jìn)行破解,。

2019年以來，中國人民銀行和金融監(jiān)管部門在解決續(xù)貸問題上進(jìn)行了多次部署,。如2019年2月,，中國銀保監(jiān)會《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)金融服務(wù)民營企業(yè)有關(guān)工作的通知》強(qiáng)調(diào)：加大續(xù)貸支持力度，要至少提前一個月主動對接續(xù)貸需求,，切實(shí)降低民營企業(yè)貸款周轉(zhuǎn)成本,；2019年3月，中國銀保監(jiān)會辦公廳在《關(guān)于2019年進(jìn)一步提升小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)效的通知》中要求：加大續(xù)貸政策落實(shí)力度,，合理提高續(xù)貸業(yè)務(wù)在小微企業(yè)貸款中的比重,，簡化續(xù)貸辦理流程。部分地區(qū)如北京市,，還專門成立企業(yè)續(xù)貸受理中心等機(jī)構(gòu),。這些措施都有助于緩解民營和小微企業(yè)融資困難。

但亟待破解的“最先一公里”問題,，即民營和小微企業(yè)首貸問題,，目前還應(yīng)得到高度重視。所謂的首貸,，即首次貸款,，是指在中國人民銀行征信報告中無貸款記錄的企業(yè)首次從銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)獲得貸款。目前我國約有小微企業(yè)3000萬戶,、個體工商戶7300萬戶,。而從銀行獲得貸款的約為1800萬戶，僅占17.5%,。也就是說有超過80%的民營和小微企業(yè)（個體工商戶）未從銀行體系獲得貸款,。

首貸為什么成為一個難題,？主要是因?yàn)榇嬖谛畔⒉粚ΨQ現(xiàn)象。目前,，我國產(chǎn)業(yè)環(huán)境,、征信服務(wù)與擔(dān)保體系等還不夠完善，使得金融服務(wù)供給者與需求者之間難以形成有效溝通,。特別是在商業(yè)銀行與民營和小微企業(yè)之間,，信息不對稱矛盾更為突出：一方面，銀行難以收集和甄別民營和小微企業(yè)有效信息并據(jù)此進(jìn)行信貸決策,；另一方面,，民營和小微企業(yè)未全面了解銀行產(chǎn)品和服務(wù)，難以邁出建立銀企關(guān)系的第一步,。

從實(shí)踐層面看,，金融監(jiān)管部門鮮有政策文件對首貸進(jìn)行部署，提出要求,。財政政策,、貨幣政策等，并未對首貸進(jìn)行有效的激勵,。而商業(yè)銀行缺乏專門的首貸機(jī)制安排,，包括授信政策、信貸計劃等,，也未開發(fā)針對性的產(chǎn)品和服務(wù),。一般而言，獲取新客戶的成本顯著高于維護(hù)老客戶,。而在經(jīng)濟(jì)下行周期,，銀行基層機(jī)構(gòu)和員工對拓展新的民營和小微企業(yè)客戶缺乏積極性。

首貸是企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)融資的起點(diǎn),。有關(guān)數(shù)據(jù)顯示,，民營和小微企業(yè)獲得首次貸款后，后續(xù)再獲得貸款的可能性將大幅提高,，而且貸款利率有望下行,，貸款速度也將加快。微眾銀行·銀行用戶體驗(yàn)聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室發(fā)布的《2019年銀行業(yè)用戶體驗(yàn)大調(diào)研報告》顯示,，63.5%的民營和小微企業(yè)主表示銀行貸款申請手續(xù)麻煩,，但有過第一次銀行貸款后，94.4%愿意繼續(xù)使用銀行貸款,。因此,，“首貸難”問題是民營和小微企業(yè)融資困境的“最先一公里”。緩解民營和小微企業(yè)融資困境,，重點(diǎn)和難點(diǎn)之一是破解“首貸難”問題,。

部分地區(qū)在這方面進(jìn)行了探索和實(shí)踐,，取得了一定效果,。如浙江銀保監(jiān)局近年來針對首貸企業(yè)“缺信息,、缺渠道”“征信少、評估難”“程序繁,、審批長”“擔(dān)保弱,、風(fēng)險高”等問題，多措并舉破解小微企業(yè)“首貸難”,；人民銀行濟(jì)南分行2019年4月開始在山東省開展“中小企業(yè)首貸培植行動”,，培植后中小企業(yè)貸款獲得率達(dá)88%，三季度貸款利率較前三季度平均利率下降0.15個百分點(diǎn),；2019年10月,，人民銀行南寧中心支行聯(lián)合廣西銀保監(jiān)局，推出廣西“民微首貸”提升計劃,。

應(yīng)該說,，部分地區(qū)先行先試，為破解民營和小微企業(yè)“首貸難”問題積累了寶貴經(jīng)驗(yàn),。下一步,，應(yīng)疏堵并舉，標(biāo)本兼治,，在全國范圍內(nèi)積極破解“首貸難”問題,，更好地緩解民營和小微企業(yè)融資難題。具體而言,，筆者有七個方面的建議：

第一,，重視首貸難題。民營和小微企業(yè)貸款難,，首先在“首貸難”,。要堅持首貸、續(xù)貸兩手抓,，將破解“首貸難”問題作為支持民營和小微企業(yè)改革發(fā)展的重要抓手,，花大力氣從體制機(jī)制、基礎(chǔ)設(shè)施,、產(chǎn)品服務(wù),、考核激勵等方面采取針對性措施。人民銀行和銀保監(jiān)會可出臺專門文件,，對首貸工作進(jìn)行部署和安排,，引導(dǎo)和鼓勵金融機(jī)構(gòu)加大對首貸的支持服務(wù)。

第二,，完善制度安排,。銀保監(jiān)會可優(yōu)化“兩增”考核體系,，將首貸作為單列指標(biāo)列入小微金融服務(wù)考核；建立月度統(tǒng)計通報制度,，加強(qiáng)對首貸投放的監(jiān)測和指導(dǎo),。同時，放寬對首貸利率和不良貸款率要求,，更好地發(fā)揮市場機(jī)制作用,。商業(yè)銀行應(yīng)對首貸有關(guān)的信貸準(zhǔn)入、審批等制度和流程修訂完善,。此外,，有關(guān)部門可對民營和小微企業(yè)首貸利息作適當(dāng)補(bǔ)貼。

第三,，建好信息平臺,。打破各政府部門“信息孤島”，整合市場監(jiān)管,、稅務(wù),、海關(guān)等部門及網(wǎng)絡(luò)平臺信息，抓緊搭建全國統(tǒng)一的信用信息共享平臺,，免費(fèi)提供給銀行使用,，破解銀企信息不對稱問題。鼓勵有條件的地方建設(shè)地區(qū)性金融服務(wù)信用信息平臺,，選擇合適方式對接全國性平臺,。同時，發(fā)揮征信機(jī)構(gòu)如百行征信的作用,，探索推出民營和小微企業(yè)征信報告,。

第四，創(chuàng)新服務(wù)模式,。加快發(fā)展中小銀行,，在加強(qiáng)風(fēng)險防范的前提下，探索和推廣互聯(lián)網(wǎng)銀行,、互聯(lián)網(wǎng)貸款模式,，鼓勵微眾銀行、新網(wǎng)銀行等民營銀行加快產(chǎn)品創(chuàng)新,，加大民營和小微企業(yè)貸款投放,。通過設(shè)立民營企業(yè)信用保證基金、創(chuàng)新融資擔(dān)保方式等辦法,，破解擔(dān)保難,、增信難等問題。運(yùn)用金融科技手段，提升首貸的風(fēng)控能力和效率,，使首貸更具商業(yè)可持續(xù)性,。

第五，改進(jìn)產(chǎn)品服務(wù),。商業(yè)銀行應(yīng)制定首貸投放計劃,，在信貸規(guī)模、內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價格等方面進(jìn)行專門安排,；主動破解信息不對稱,，加大行內(nèi)數(shù)據(jù)整合應(yīng)用,，并對接支付類數(shù)據(jù),、政務(wù)類數(shù)據(jù)、商務(wù)類數(shù)據(jù)等“替代性數(shù)據(jù)”,，研發(fā)針對性產(chǎn)品,。升級信貸管理系統(tǒng)，搭建民營和小微企業(yè)專門的授信模型,、開發(fā)手機(jī)應(yīng)用程序,，使首貸流程更簡化、放款更快捷,、還款更靈活,。

第六，加大正向激勵,。對民營和小微企業(yè)首貸比例較高的銀行,，人民銀行在存款準(zhǔn)備金率上給予優(yōu)惠，在再貸款,、再貼現(xiàn)等方面給予優(yōu)先支持,；銀保監(jiān)會放寬小微金融服務(wù)等考核要求，創(chuàng)造“愿貸”“敢貸”的政策環(huán)境,。同時,，商業(yè)銀行應(yīng)在考核中進(jìn)一步細(xì)化并落實(shí)好容錯糾錯和盡職免責(zé)等措施，提高首貸不良率容忍度,，鼓勵基層機(jī)構(gòu)和客戶經(jīng)理積極發(fā)放首貸,。

第七，加強(qiáng)企業(yè)培訓(xùn),。加強(qiáng)對民營和小微企業(yè)主及財務(wù)人員的走訪,、培訓(xùn)，增進(jìn)銀企溝通,，普及金融知識,，推介產(chǎn)品服務(wù)，對接企業(yè)首貸需求，提高首貸供需匹配的精準(zhǔn)度,，解決企業(yè)對銀行產(chǎn)品與服務(wù)不了解等問題,。此外，還應(yīng)加強(qiáng)民營和小微企業(yè)基礎(chǔ)管理素質(zhì)教育與培訓(xùn),，更好服務(wù)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級和高質(zhì)量發(fā)展,，從根本上提高企業(yè)經(jīng)營管理水平和融資能力。