鋼鐵 迎來轉(zhuǎn)型機遇

據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)顯示，在申萬一級鋼鐵行業(yè)中的34只成份股中,，昨日有14只個股實現(xiàn)大單資金凈流入且逆市上漲,，占比41.18%,，在28個申萬一級行業(yè)中居首。

具體來看,，市場表現(xiàn)方面,，在上述14只個股中，安陽鋼鐵,、華菱鋼鐵,、撫順特鋼3只個股漲停，除此之外,，其余11只個股分別為本鋼板材(9.78%),、首鋼股份(8.97%)、河北鋼鐵(7.74%),、大冶特鋼(7.66%),、太鋼不銹(6.22%)、馬鋼股份(4.75%),、寶鋼股份(3.82%),、韶鋼松山(3.57%)、新鋼股份(3.13%),、三鋼閩光(1.41%),、物產(chǎn)中拓(1.03%)。

資金流向上,，撫順特鋼,、華菱鋼鐵兩只個股昨日大單資金凈流入均超過億元，分別為35171.03萬元,、14195.57萬元,，而安陽鋼鐵(9350.69萬元),、河北鋼鐵(6924.24萬元),、本鋼板材(4402.99萬元),、首鋼股份(3827.96萬元)、太鋼不銹(2700.54萬元),、韶鋼松山(2366.43萬元),、寶鋼股份(2186.23萬元)、馬鋼股份(1151.20萬元)等8只鋼鐵股昨日大單資金凈流入也均超過了千萬元,。

事實上,，在當(dāng)前供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的新背景下,，鋼鐵作為去產(chǎn)能,、去庫存“大戶”,，有望通過轉(zhuǎn)型獲得市場更大的關(guān)注,。而機構(gòu)也紛紛看好鋼鐵板塊后市的投資機會，例如,，廣發(fā)證券便給予鋼鐵行業(yè)“買入”評級,，該券商表示，在供給側(cè)改革下,，過剩產(chǎn)能將加速出清，鋼企改革和轉(zhuǎn)型有望加速,；經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級過程中,，特鋼將在軍工、核電,、航天航空,、汽車、高鐵等領(lǐng)域承擔(dān)重任,；新粵浙線獲批標(biāo)志著我國的油氣管網(wǎng)建設(shè)再次加速,，鋼鐵行業(yè)結(jié)構(gòu)性增長值得重點關(guān)注。重點推薦盈利更加明確,、估值水平更低,、流動性更好的各細分領(lǐng)域龍頭以及國企改革、“一帶一路”,、京津冀一體化等主題里相關(guān)鋼鐵股投資機會,，個股方面，建議關(guān)注八一鋼鐵,、玉龍股份,、久立特材,、寶鋼股份。

國防軍工 軍改拉開帷幕

據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)顯示,，在申萬一級國防軍工行業(yè)中的32只成份股中，昨日有9只個股實現(xiàn)大單資金凈流入且逆市上漲,，占比28.13%,，在28個申萬一級行業(yè)中居第二位。

從市場表現(xiàn)來看,，在上述9只個股中,，亞星錨鏈、光電股份,、航天通信3只個股昨日漲停,，而其余6只個股昨日漲幅也均超過3%，它們分別為航天動力(8.88%),、中國重工(7.12%)、航天電子(6.31%),、四川九洲(3.58%),、鋼構(gòu)工程(3.16%)、中國衛(wèi)星(3.01%),。

資金流向上,，航天動力在昨日實現(xiàn)大單資金凈流入超過億元，達10681.27萬元,，在上述個股中居首,。而中國重工(9954.27萬元)、亞星錨鏈(9444.11萬元),、光電股份(2664.36萬元),、四川九洲(2408.82萬元)、航天電子(2312.72萬元),、中國衛(wèi)星(1098.85萬元)等軍工股昨日大單資金凈流入也均超過千萬元,。

消息面上，1月1日,，中央軍委印發(fā)了《關(guān)于深化國防和軍隊改革的意見》,，對軍改提出了更為具體的目標(biāo)，也標(biāo)志著軍改正式拉開帷幕,。

而這又將為投資者帶來哪些投資機會呢,？對此，中信建投表示,，《關(guān)于深化國防和軍隊改革的意見》,，重點是改革現(xiàn)有軍隊領(lǐng)導(dǎo)管理體制和聯(lián)合作戰(zhàn)指揮體制,。期待由軍隊體制改革引發(fā)的相關(guān)軍工體制改革；火箭軍的成立將加大航天戰(zhàn)略品種和核威懾武器需求,，但相關(guān)上市公司以民品為主,，現(xiàn)在股價偏高，建議謹(jǐn)慎對待,；戰(zhàn)略支援部隊主要從事情報,、電子對抗、網(wǎng)絡(luò)攻防等,，對應(yīng)資本市場可歸屬于國防信息化板塊,，重點關(guān)注國睿科技,、四創(chuàng)電子,、雷科防務(wù)、天銀機電,、衛(wèi)士通等,。

銀行 混業(yè)經(jīng)營打開成長預(yù)期

據(jù)《證券日報》市場研究中心數(shù)據(jù)顯示，在申萬一級銀行行業(yè)中的16只成份股中,，昨日有4只個股實現(xiàn)大單資金凈流入且逆市上漲,，占比25%，在28個申萬一級行業(yè)中居第三位,。

從市場表現(xiàn)來看,，按昨日漲跌幅排序，這4只銀行股分別為興業(yè)銀行(1.40%),、農(nóng)業(yè)銀行(1.28%),、北京銀行(0.60%)、華夏銀行(0.52%),；資金流向上,，興業(yè)銀行在昨日獲得了市場主力資金的大力追捧，累計實現(xiàn)大單資金凈流入23739.53萬元,，此外,，農(nóng)業(yè)銀行、北京銀行,、華夏銀行3只個股昨日大單資金凈流入分別為5594.69萬元,、923.04萬元、871.80萬元,。

投資策略上,，國金證券表示，供給側(cè)改革以及市場資金偏好變化將是銀行板塊2016年投資的兩大核心邏輯。其中供給側(cè)改革將對銀行業(yè)產(chǎn)生兩大影響：1.加速去產(chǎn)能,、主動暴露不良風(fēng)險,，這雖然在短期將加大銀行業(yè)不良壓力，但卻能改善市場對銀行資產(chǎn)質(zhì)量擔(dān)憂的預(yù)期,，提升銀行股整體估值水平,；2.混業(yè)經(jīng)營。伴隨混業(yè)經(jīng)營之門打開,，銀行業(yè)的全新成長預(yù)期也將被打開,。

個股方面，該券商推薦,，興業(yè)銀行,、招商銀行以及平安銀行。此外,，深化國有銀行改革已經(jīng)出現(xiàn)在中央經(jīng)濟工作會議要求中,，因此，也可高度重視國有銀行改革這一邏輯線索下的銀行股估值提升機會,，推薦：交通銀行,、光大銀行。證券日報